ملخص سوق العملات

ملخص سوق العملات

الأسواق تنتعش في ظل تراجع حدة التوترات التجارية في الوقت الراهن

آخر التطورات في الأسواق العالمية:

• العملات: انخفض مؤشر الدولار الأمريكي يوم الأربعاء، ولكن بنسبة تقلّ عن0.1 ٪. تمكن من الارتداد بالأمس، مستردًا بعض الخسائر من التي تكبدها في الجلسات الثلاث السابقة. كان اليورو متراجعاً، ربما وسط التوترات قبيل قمة الاتحاد الأوروبي غدًا، بينما تراجع الجنيه أيضًا بعد بعض الإشارات الحذرة من بنك إنجلترا.
• الأسهم: تراجعت المخاوف بشأن امكانية نشوب حرب تجارية بالأمس، بعد أن ألمحت إدارة ترامب إلى أنها قد تختار اتخاذ إجراءات أقل عدوانية للحد من الاستثمارات الصينية في شركات التكنولوجيا الأمريكية. ارتفع مؤشر ناسداك المركب بنسبة 0.38 ٪، في حين ارتفع مؤشر S&P 500 ومؤشر داو جونز بنسبة 0.22 ٪ و 0.12 ٪ على التوالي. مع ذلك، قد يكون الارتداد قصير الأجل، حيث تشير العقود الآجلة التي تتبع مؤشرات ناسداك 100 و S&P وداو إلى امكانية افتتاح هذه المؤشرات تداولات اليوم على انخفاض ملحوظ. في آسيا، كانت معظم المؤشرات الرئيسية سلبية. ففي اليابان، انخفض مؤشر Nikkei 225 بنسبة 0.31٪ لكن Topix تمكن من الارتفاع بنسبة 0.02٪، بينما انخفض مؤشر Hang Sengهانغ سانغ في هونغ كونغ بنسبة 1.07٪. أما في أوروبا، العقود الآجلة التي تتبع المؤشرات الرئيسية متباينة وقريبة من المناطق المحايدة.
• السلع: ارتفعت أسعار النفط يوم الثلاثاء، وسط الأخبار بأن الولايات المتحدة ستضغط على حلفائها لوقف وارداتهم من النفط الإيرانية بالكامل بحلول نوفمبر، وهو أمر من شأنه أن يقلّص المعروض العالمي. وقد تكون أخبار سيطرة بعض المسلحون على موانئ النفط في ليبيا، والتراجع الأكبر من المتوقع في بيانات المعهد الأمريكي للبترول التي صدرت يوم أمس قد ساعدت كذلك. ارتفع خام غرب تكساس الوسيط وخام برنت بنسبة 0.4 ٪ و 0.6 ٪ على التوالي يوم الأربعاء أيضاً. في المعادن الثمينة، انخفضت أسعار الذهب بنسبة 0.3 ٪ اليوم، وسجّلت مستوى منخفض جديد لعام 2018 عند 1253$. وما زال المعدن الأصفر المقوم بالدولار يتعرض للضغط نتيجو قوة الدولار الأمريكي، وقد أظهر استجابة محدودة للغاية لتزايد التوترات التجارية خلال الأسابيع الماضية.

الأصول الأكثر نشاطاً: ارتاحت الأسواق عندما أرسل رامب “اشارات السلام”. فارتد الدولار وتراجع كل من اليورو والباوند

ارتفع مؤشر الدولار الأمريكي يوم الثلاثاء، مستردًا بعض من الخسائر التي تكبدها في الجلسات الثلاث السابقة. وجاءت هذه الخطوة في وقت تراجعت فيه المخاوف بشأن تصاعد المواجهة التجارية بين الولايات المتحدة والصين، بعد إشارات “السلام” التي أرسلها الرئيس الأمريكي ترامب. وقال إن بلاده قد لن تقيّد جميع الاستثمارات الصينية في الشركات الأمريكية ذات التقنية العالية، بل قد تعتمد بدلاً من ذلك على لجنة لتدقيق عمليات الاستحواذ الأجنبية لمخاطر الأمن القومي على أساس كل حالة على حدة.

يبدو أن حقيقة أن الإدارة الأمريكية قد تمهّد للسلام مع الصين من المحتمل أن تقلل من المخاوف حول المزيد من التصعيد، في الوقت الراهن على الأقل. نتيجة لذلك، تراجع الين الياباني الذي يُعتبر ملاذاً آمناً أمام الدولار، في حين ارتفعت مؤشرات الأسهم الرئيسية مثل S&P 500 قليلاً. لا تزال الرغبة في المخاطرة هشة للغاية، وستتم مراقبة أي إشارات جديدة على جبهة التجارة عن كثب.

في المملكة المتحدة، تعرض الباوند لضغوط بيع جديدة بالأمس، بعد تناقد آراء صناع القرار في بنك إنجلترا. سجّل عضو لجنة السياسة النقدية في بنك إنجلترا إيان ماكافيرتي – الذي سيغادر البنك في نهاية أغسطس – وبديله القادم جوناثان هاسكل موقفين متناقضين. فقد دعا مكافرتي إلى رفع معدلات الفائدة دون تأخير، في حين احتفظ هاسكل بخيار تخفيضات إضافية في معدلات الفائدة. كان الاختلاف في الآراء مدهشًا إلى درجة أنه من المحتمل أن يؤدي إلى تراجع التوقعات بزيادة المعدلات إلى ما بعد أغسطس، وسط تكهنات بأن أحد أكثر الأصوات تشددًا في بنك إنجلترا سيتم استبداله بعضو حذر.

انخفض اليورو أمام نظرائه الرئيسيين يوم الثلاثاء، دون أي محفز واضح. قد يعكس ضعف أدائه ضعف الأسواق قبيل قمة الاتحاد الأوروبي، حيث يظهر بشكل متزايد أنه ما لم تتمكن أنجيلا ميركل من الحصول على اتفاق حول ملف الهجرة، فإن وظيفتها كمستشارة ألمانية قد تكون في خطر.

في مكان آخر، انخفض الدولار النيوزلندي أمام نظيره الأمريكي بنسبة 0.7 ٪ اليوم، مسجلاً أدنى مستوى له في سبعة أشهر، بعد أن كشف مسح أعمال ANZ لشهر يونيو عن انخفاض ملحوظ آخر في معنويات الشركات. وعلى الرغم من أن هذا التراجع ليس محرّكًا رئيسيًا للسوق، إلا أنه قد يكون سببًا في غدوّ بنك الاحتياطي النيوزيلندي أكثر خذراً اليوم، عند اعلانه لقراره بشأن معدلات الفائدة عند الساعة 21:00 بتوقيت غرينتش. من المتوقع حفاظ البنك على المعدلات عند 1.75٪.

في الأسواق اليوم: ؛ سيصدر من الولايات المتحدة بيانات السلع المعمرة ومبيعات المنازل المعلقة؛ تبقى تطورات ملف التجارة في التركيز

بيانات السلع المعمرة ومبيعات المنازل المعلقة في الولايات المتحدة هي الإصدارات الرئيسية ليوم الأربعاء. بالإضافة إلى الإصدارات، سيتم مراقبة أي تحديثات في ملف التجارة العالمية عن كثب.

سيصدر البنك المركزي الأوروبي بيانات شهرية عن الإقراض وعرض النقود عند الساعة 08:00 بتوقيت جرينتش، في حين من المقرر صدور تقرير الاستقرار المالي لبنك إنجلترا في يونيو عند الساعة 09:30 بتوقيت جرينتش.

عند الساعة 10:00 بتوقيت جرينتش، سيصدر مؤشر تجارة التوزيع في اتحاد الصناعة البريطاني ومن المتوقع أن يرتفع معدّل نمو مبيعات التجزئة بنسبة +11 في يونيو، ليسجّل نفس قراءة شهر مايو التي كانت أعلى قراءة منذ يناير.

سيتحول الاهتمام تالياً إلى الولايات المتحدة التي ستشهد صدور بيانات طلبيات السلع المعمرة – التي تعتبر بمثابة مؤشر على إنفاق الأعمال – لشهر مايو عند الساعة 12:30 بتوقيت جرينتش. من المتوقع أن يسجل مقياس الطلبات الرئيسي انخفاضه الشهري الثاني على التوالي، وبالتحديد يشهد المعدل الشهري تراجع بنسبة 1٪ بعد التقلص بنسبة 1.6٪ في أبريل. كما سيتم مراقبة المقاييس الأساسية لأوامر البضائع الرأسمالية. التوقعات لهذه الأرقام متباينة، فالمعدل الشهري للطلبات التي تستثني الدفاع من المتوقع أن يكون قد انخفض ​​بنسبة 1.0 ٪، والمعدل الشهري لتلك التي تستثني النقل من المتوقع أن يكون قد ارتفع بنسبة 0.5٪. وسيكون من المثير للاهتمام معرفة ما إذا كانت الإصدارات ستقدم أي أدلة حول ما إذا كانت التوترات التجارية المتصاعدة بدأت تؤثر على الأنشطة التجارية في أكبر اقتصاد في العالم.

ومن المقرر صدور بيانات مبيعات المنازل المعلقة في الولايات المتحدة لشهر مايو عند الساعة 14:00 بتوقيت جرينتش. من المتوقع أن يكون معدل المبيعات الشهري قد ازداد بنسبة 0.5٪ في مايو بعد انكماشه بنسبة 1.3٪ في أبريل.

مرة أخرى، سيتم مراقبة التطورات التجارية التي قد تحمل تأثيراً ليس فقط على أسواق العملات الأجنبية ولكن أيضًا على فئات الأصول الأخرى.

نائب رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي للإشراف راندال كوارلز (15:00 بتوقيت جرينتش – عضو يمتلك حق التصويت الدائم في اللجنة الفيدرالية)، رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في بوسطن إريك روزنغرين (14:30 بتوقيت جرينتش – عضو غير مصوت في 2018) وحاكم بنك كندا ستيفن بولوز (19:15 بتوقيت جرينتش) هم أبرز صناع القرار الذين سيظهرون اليوم.

قد تحفز بيانات ادارة معلومات الطاقة الأمريكية عن مخزونات النفط الخام والتي ستصدر عند الساعة 14:30 بتوقيت جرينتش تحرّكات أسعار النفط. من المتوقع أن تكون مخزونات النفط الخام قد انخفضت بمقدار 2.6 مليون برميل خلال الأسبوع المنتهي في 22 يونيو، بعد انخفاضها بنحو 5.9 مليون في الأسبوع الذي سبقه.