ملخص سوق العملات

ملخص سوق العملات

انتعاش اليورو يتلقى الدعم من التوقعات حول خطوات المركزي الأوروبي. التطورات التجارية لا تزال تهيمن على الاهتمام

آخر التطورات في الأسواق العالمية:

• العملات: انخفض مؤشر الدولار الأمريكي بنسبة 0.1 ٪ يوم الأربعاء، حيث يُتوقع أن يسجل يومه السلبي الثالث على التوالي. واصل اليورو التعافي وسط تكهنات حول امكانية إعلان البنك المركزي الأوروبي عن انهائه للتيسير الكمي في وقت قريب وليس آجل، بينما انخفض الدولار الكندي إشارات متضاربة على اتفاقية النافتا.
• الأسهم: أغلقت المؤشرات الأمريكية الرئيسية على تباين يوم أمس، حيث ارتفع مؤشر ناسداك المركب ومؤشر S&P 500 بنسبة 0.41 ٪ و 0.07 ٪ على التوالي، لكن مؤشر داو جونز تراجع بنسبة 0.06 ٪. غير أن معنويات المخاطرة قد تحسنت بشكل ملحوظ فالعقود الآجلة التي تتبع مؤشرات داو جونز وستاندرد أند بورز وناسداك 100 كلها ايجابية حالياً، مما يشير الى امكانية افتتاح هذه المؤشرات التدول على ارتفاع اليوم. في آسيا ارتفع مؤشرا Nikkei 225 و Topix اليابانيان بنسبة 0.38٪ و 0.15٪ على التوالي، بينما ارتفع مؤشر Hang Seng في هونغ كونغ بنسبة 0.66٪. في أوروبا، كانت العقود الآجلة التي تتبع جميع المؤشرات الرئيسية ايجابية ، مما يشير الى امكانية افتتاح هذه المؤشرات التدول على ارتفاع اليوم.
• السلع: ارتفعت أسعار النفط يوم الأربعاء، ممددة مكاسب يوم أمس الضئيلة. ارتفع خام غرب تكساس الوسيط بنسبة 0.5٪ في حين ارتفع خام برنت بنسبة 0.8٪ مدعومين من تقارير جديدة من رويترز تشير إلى أن الشركة الرئيسية المنتجة للنفط في فنزويلا قد تكون عاجزة قريباً عن تقديم الخدمات للعقود السابقة التي أبرمتها مع المشترين. ويبدو أن التقرير كانت أقوى من أنباء أخرى مفادها أن الولايات المتحدة قد تطلب رسمياً من المملكة العربية السعودية وغيرها من المنتجين الرئيسيين زيادة إنتاجهم لتعويض انقطاع الإمدادات من إيران وأماكن أخرى. في المعادن الثمينة، ارتفع الذهب بما يقارب 0.3٪ اليوم، حيث يتداول حاليًا تحت مستوى 1300$ للأونصة ببضع دولارات. يواصل المعدن الأصفر التداول في نطاق ضيق للغاية بعد أن تعرض للمقاومة عند المتوسط ​​المتحرك لمائتين يومًا عدة مرات مؤخرًا، مما يبقي الصورة الفنية سلبية ولو بشكل حذر.

الأصول الأكثر نشاطاً: التوقعات حول خطوات المركزي الأوروبي تعزز انتعاش اليورو. عدم اليقين المحيط باتفاقية النافتا يلقي بظلاله على الدولار الكندي والبيزو المكسيكي

حصلت العملة الأوروبية المشتركة على الدعم يوم أمس من تقرير بلومبرغ الذي اقترح أن يعلن البنك المركزي الأوروبي عن موعد نهائي لبرنامج التيسير الكمي في أقرب وقت في اجتماع السياسة الأسبوع المقبل، نقلاً عن مصادر مطلعة على المسألة. وقد يكون هذا بمثابة مفاجأة لمعظم المستثمرين، الذين اعتبروا أن سلسلة البيانات الاقتصادية الضعيفة والمخاوف السياسية الأخيرة في منطقة اليورو كان من المتوقع أن تحث المركزي الأوروبي على عدم اتخاذ أي قرار بخصوص التيسير الكمي قبل يوليو. ارتفع اليورو امام دولار ليتجاوز مستوى 1.1700 بعد الأخبار، وهو يتداول أيضًا على ارتفاع بنسبة 0.2٪ اليوم.

وبينما قد يستمر اليورو في التعافي خلال الأيام المقبلة، حيث تستوعب الأسواق هذه الإشارات وتسعّر الإعلان المحتمل حول التسهيل الكمي الأسبوع المقبل، لا بد من الحذر، حيث لا يزال من غير المحتمل اتخاذ قرار فعلي في وقت مبكر. ففي اجتماعه الأخير، أشار البنك إلى أنه سيحافظ على نهج حذر بينما يراقب ما إذا كانت نوبة الضعف الاقتصادي الأخيرة مؤقتة أم لا. فقد استمرت البيانات منذ ذلك الحين في رسم صورة لتباطؤ الاقتصاد، وبالتالي فإن البنك المركزي الأوروبي ليس لديه الدافع الكافي بعد لاتخاذ الخطوة التالية نحو انهاء برنامج التسهيل الكمي، في الوقت الحالي.

ارتفع الجنيه أمام الدولار بنسبة 0.2٪ اليوم، معززاً المكاسب التي حققها يوم أمس مستفيداً من ارتفاع مؤشر مديري المشتريات لقطاع الخدمات في المملكة المتحدة لشهر مايو وتجاوزه للتوقعات، مما زاد من الآمال بأن التصحيح الاقتصادي الأخير قد يكون مؤقتًا بالفعل، كما يعتقد بنك انجلترا. ومع ذلك، لا تزال الأسواق مترددة في تسعير احتمالية أكبر لرفع سعر الفائدة في شهر أغسطس، مع بقاء احتمال مثل هكذا خطوة عالقًا قرابة 45٪ وفقًا للمركز OIS البريطاني.

في ملف التجارة، تعثر الدولار الكندي والبيزو المكسيكي يوم الثلاثاء، بعدما اقترح المستشار الاقتصادي للبيت الأبيض لاري كودلو أن الولايات المتحدة تفكر في إجراء مفاوضات منفصلة مع كندا والمكسيك. سجل الدولار الامريكي أمم نظيره الكندي أعلى مستوى له خلال شهرين عند 1.3065 قبل أن يتراجع ليمحو جميع مكاسبه بعد ساعات قليلة حيث فقد الدولار بعض من طاقته، وبعد تقرير أفاد أن وزير الخزانة منوشين حث ترامب على إعفاء كندا من الرسوم الجمركية الأخيرة على المعادن.

في مكان آخر، ارتفع الدولار الأسترالي بنسبة 0.65٪ أمام نظيره الأمريكي اليوم، ولامس أعلى مستوى سجّله في ستة أسابيع عند 0.7610 بعد صدور بيانات الناتج المحلي الإجمالي الأسترالي للربع الأول. الدولار النيوزيلندي ارتفاع أيضاً بما يقرب 0.5 ٪ أمام نظيره الأمريكي أيضاً.

في الأسواق اليوم: البيانات التجارية والتطورات في ملف التجارة سيسيطرون على الاهتمام

سيكون يوم الأربعاء يوم هادئ نسبيًا من حيث البيانات، على الرغم من أن بعض البيانات التجارية من الولايات المتحدة وكندا من المرجح أن تجذب الانتباه، خاصة في ضوء التوترات التجارية وقمة الدول السبع الكبرى التي تبدأ يوم الجمعة في كيبيك، حيث من المرجح أن تحتل مرتبة عالية في جدول الأعمال.

عند الساعة 12:30 بتوقيت جرينتش، سيتم الإعلان عن الأرقام التجارية من الولايات المتحدة، حيث من المتوقع أن يكون العجز التجاري قد بلغ 49 مليار دولار في أبريل، بعد الانخفاض الحاد في مارس الذي يعزى إلى الارتفاع القياسي للصادرات. العجز الثنائي الذي يُعتبر حساس في السياسة مع الصين سيجذب الانتباه أيضاً. عامةً، لا تشكل هذه الأرقام محركًا نموذجيًا للسوق في أسواق العملات الأجنبية، بيد أن التطورات الأخيرة على جبهة التجارة تجعلها أكثر أهميةً. كما سيتم نشر بيانات الربع الأول عن تكاليف العمالة والإنتاجية من أكبر اقتصاد في العالم في نفس الوقت.

أيضاً عند الساعة 12:30 بتوقيت جرينتش، ستشهد كندا صدور أرقام التجارة لشهر أبريل. ومن المتوقع أن يكون العجز التجاري في البلاد قد تقلص في أبريل إلى 3.4 مليار دولار كندي بعد أن بلغ نحو 4.1 مليار دولار كندي في مارس. ومن المقرر إصدار تصاريح البناء الكندية في نفس الوقت، ومؤشر آيفي لمديري المشتريات من مايو في وقت لاحق من اليوم (14:00 بتوقيت جرينتش).

تراجع الدولار الكندي والبيزو المكسيكي يوم أمس على خلفية المخاوف من انسحاب الولايات المتحدة من اتفاقية النافتا. وفي هذا الصدد، قال المستشار الاقتصادي للبيت الأبيض، لاري كودلو، إن الرئيس ترامب يدرس إجراء محادثات ثنائية مع الدولتين، وهو تحرك بعيد عن اتفاق نافتا الثلاثي. سيتم مراقبة التطورات عن كثب. وفي الوقت نفسه، صدرت في وقت سابق من يوم الأربعاء أنباء بأن وزير الخزانة الأمريكي ستيفن منوشين يحث الرئيس ترامب على إعفاء كندا من الرسوم الجمركية – وهذا قد قدم بعض الراحة للدول الكندية.

بالعودة الى ملف التجارة، أشارت بعض المصادر إلى أن الصين تعرض تعزيز مشترياتها من السلع الأمريكية بمقدار 25 مليار دولار، مقابل “النوايا الحسنة” التي عكستها الولايات المتحدة من خلال إجراءاتها لمساعدة شركة ZTE Corp فعليًا على العودة إلى العمل. هذه أخبار إيجابية بمعنى أنها تهدّئ من موقف المواجهة الذي ساد في الأيام السابقة.

في السياسة الأوروبية، في حين أن حالة عدم اليقين قد تراجعت إلى حد كبير في إيطاليا، إلا أن القلق بشأن الحكومة الجديدة لا يزال قائماً، وهذا ينعكس أيضاً في أسواق السندات. هل ستسيطر القوى المعارضة للاتحاد الأوروبي على البلاد وتبقى ضمن “قواعد اللعبة”، وهو أمر من المتوقع أن ينظر إليه على أنه مناسب لليورو من قبل الأسواق، أم أنها ستحاول أن زعزعت الأمور؟

في أسواق الطاقة، قد يقدم التقرير الأسبوعي لإدارة معلومات الطاقة الأمريكية حول مخزونات النفط الخام والذي سيصدر عند الساعة 14:30 بتوقيت جرينتش بعض التحفيزات لترحكات أسعار النفط. من المتوقع انخفاض مخزونات النفط الخام بمقدار 1.8 مليون برميل خلال الأسبوع المنتهي في 1 يونيو، بعد انخفاضه بنحو 3.6 مليون في الأسبوع الذي سبق.

في الأسهم، قد تجتذب Netflix المزيد من الاهتمام قبل اجتماع مساهميها اليوم.

من المقرر أن يظهر أعضاء مجلس إدارة البنك المركزي الأوروبي بينتيتي هاكاراكينين وإغناسيو أنجلوني عند الساعة 13:30 بتوقيت جرينتش و 17:10 بتوقيت جرينتش على التوالي. بيد أن موضوع المناقشة الذي ستتناوله هاكاراكينين من غير المرجح أن يقدم أي تعليقات حساسة للسوق. في هذه الأثناء، يشارك عضو لجنة السياسة النقدية في بنك إنجلترا إيان ماكرريتي في جلسة أسئلة وأجوبة على إذاعة LBC.